נתונים פונדמנטליים
פוטומיין – שווי שוק 57 מ'. עוסקת בפיתוח אפליקציות בתחום תמונות המאפשרות סריקה,שמירה ושיתוף תמונות, כולל סריקה של נגטיבים מתמונות ישנות, צביעה באמצעות AI של תמונות שחור לבן ועוד.
המצגת מציגה את הנתונים בצורה יפה, וניתן לראות שיותר מחצי מההכנסות ממנויים של פוטומיין בשנת 2022 מקורן במנויים שנרשמו לפני שנת 2022 ויש בכך הגיון רב – כאשר משתמש יוצר גיליון תמונות דיגיטלי שמגובה בענן של פוטומיין יהיה לו קשה מאוד לעזוב. החברה גם החלה למכור באמזון מוצרים נלווים כמו רקע שמאפשר סריקה טובה יותר של נגטיבים ועוד. ב2022 הכניסה ממכירות באמזון כ870 אלף דולר.
עברה לראשונה לרווח במחצית השניה של 2022:
לחברה יש 450 אלף מנויים משלמים וצמיחה בהכנסות של 31% משנת 2021 לשנת 2022. אפליקציות פוטומיין מקבלים ביקורות יפות בחנויות האפליקציות והמודל העסקי מעניין.
אחת ההתפתחויות המעניינות בחברה היא כניסה לשוק הB2B כשחתמה על סדרת הסכמים עם Ancestry להטמעת טכנולוגיות של פוטומיין באפליקציות ובשירותי הענן של Ancestry. המודל הוא תשלום כולל עבור הרישיון + תשלום עבור שימוש בפועל. ב2022 הכניסת פוטומיין 1.2 מיליון דולר מההסכם הזה ויהיה מעניין לראות האם מדובר בשינוי המודל העסקי ויפתחו את הכיוון הזה ללקוחות נוספים או שמדובר בשת"פ נקודתי בלבד.
בנוסף בפברואר נבחרה אפליקציה מובילה של החברה על ידי Google Photos כ"שירות מומלץ" לסריקת תמונות באמצעות הסמארטפון. המשמעות של בחירה זו היא שהאפליקציה של פוטומיין תיכלל בעמוד ייעודי של גוגל לשירותים מומלצים בתחום הצילום וכך החשיפה עשויה לגדול. בנוסף זה נותן חותמת איכות לטכנולוגיה של החברה
53 מ' ש"ח במזומן וללא חוב. המעבר של פוטומיין לרווח מרשים במיוחד בהתחשב בשינוי המדיניות של אפל באמצע 2021 ששינה לחלוטין את מודל הפרסום של חברות כמו פוטומיין והיה אמור לפגוע בחברה בצורה משמעותית, ומגיע במידה רבה תודות להורדת הוצאות הפרסום במחצית השניה ונותר להמתין ולראות עד כמה זה ישפיע על התוצאות בעתיד. בינתיים כבר רואים ירידה קלה במנויים משלמים וצריך לעקוב לראות אם זו התחלה של מגמה. בכל אופן כשהחברה נסחרת מתחת לשווי המזומן שלה הסיכוי סיכון לא רע, יש פוטנציאל אבל בינתיים למעקב.
הערות אישיות
התחברו כדי לכתוב הערות אישיות